企业贷款利率创新低（房贷利率创3年新低，如果继续下跌，你会买房吗）

本文目录

• 房贷利率创3年新低，如果继续下跌，你会买房吗
• 银行会成为夕阳企业吗
• 票据利率创十年新低，银行为何大干赔本买卖疯狂收票
• 听说昨天房贷利率降息，创近20年新低，入手买房的时候到了吗
• 疫情会影响贷款利率吗
• 央行宣布5年期LPR下调至4.60%，创新低！你的房贷能省多少
• 房地产贷款增速创8年新低！房贷利率还会涨吗
• 利率跌至4.77%，为什么贷款的企业不是很多

房贷利率创3年新低，如果继续下跌，你会买房吗

答案很明确，不会买房了。

即使利率降至0，也不能买房子，道理很简单，租金收益不高，房价不会再涨。

目前国内经济环境不太好，买房投资有几个问题：

一、流动性太差，笔者就是深知卖房难买房易，你想出手一套房产，目前的市场是比上天还难。

二、房地产投资的黄金时期已经过了，目前到市场上去，就是接盘的，跟你5000多点到股市差不多一样的，不知道什么时候才能解套。股票还可以换，流动性好。但房产你就换不了。

三、中国从长远人员和住房比例来看，肯定是够住了，房子多了。在市场好的时候，可能觉得到处都缺房子，那是因为投资需求太多了。在房价下跌时你就会发现到处都是房子。

没有永远上涨的资产，房价也一样，没有永远上涨的。甚至连黄金这样的硬通货都有底价的时候，更何况房子跟黄金没办法比。现在唯一希望的就是经济保持一个增长速度，然后房子不要跌的太高。

房子一旦失去他投资的属性，只有居住的功能，那就是再普通不过的一件东西。不要去碰了。

银行会成为夕阳企业吗

首先来说说银行类企业，中国按照不同性质来分有以下几类银行

1、政策性银行（农发行、国开行等）

2、国有银行（中、农、工、建、交、邮储）

3、外资银行（荷兰银行、苏格兰皇家银行、花旗、汇丰等）

4、股份制银行（招商、兴业、平安、浦发等）

5、城市商业银行（江苏银行、北京银行、南京银行、中原银行等）

6、农商银行/信用社（北京农商行、重庆农商行、成都农商行、各种县联社等）

7、村镇银行（各种县域存在的村镇银行）

8、民营银行（微众银行、网商银行、新网银行、苏宁银行等）

搞清楚了银行的类别，我们再来辩证的看看银行是否分成为夕阳企业

第一、从整个行业来看，银行业不会消亡，但竞争会加剧，不同类型银行之间的竞争，不同地区银行的竞争，“线上银行”和“线下银行”的竞争。当整个行业处于良性竞争的态式下，这个行业的发展会加速，也会越来越规范，越来越开放，因此在党和政府的领导下，银行业一定会良性发展。

第二、从银行业中的个体来看，一定有银行是夕阳企业。比如已经消失的“包商银行”、以及即将面临重组的“攀枝花商业银行、凉山商业银行”，还有一大批县域农商行不良率高企，这类银行发展空间受限，金融科技人才匮乏，当地方政府不再输血的时候，要么被兼并，要么破产，因此一定有一部分银行是夕阳企业。

第三、从政策层面看，当《存款保险制度》推出之后，就已经宣告了，中国的部分银行一定会消亡，当这类“公司治理”偏弱的银行走向破产边缘的时候，一定不会有人意外。

第四、从金融改革进程来看，已经有一部分外资银行在逐步“撤退”，同时也有新的外资银行进入，据了解，苏格兰皇家银行、荷兰银行都在逐步关闭内地的分行，对于这些银行的员工来说，也可以认为是夕阳企业。

最后，对于一个企业是否夕阳，其实是相对的。处于VUCA时代，只要企业的决策层有变革的勇气，有变革的视野，有变革的能力，夕阳也能变朝阳。银行也一样。

票据利率创十年新低，银行为何大干赔本买卖疯狂收票

近期，票据利率的走低引发市场热议。仅2个交易日，票据利率便跌至1%，甚至与SHIBOR、同业存单利率等出现倒挂现象，这意味着倘若银行用来自同业拆借、同业存单等渠道的资金去收购票据，明显会有所亏损。那么，银行为何要去做这种“赔本”的生意呢？

      票据利率与同业存单利率倒挂

      近期，票据利率持续下探，部分期限的票据利率已跌破2%，甚至跌至1%水平。

      上海票据交易所数据显示，7月31日，隔夜国股银票转贴现利率整体下跌，6个月以下期限的利率均跌破2%。其中隔夜已跌至1%，相比上一交易日再度下行40BP；7天为1.2630%，下行31.47BP；1个月期为1.2676%，下行49.89BP；3个月期为1.4426%，下行66.67BP。6个月、9个月、1年期则分别为2.0218%、2.2298%、2.2387%，利率均有所下行。

      票据利率跌至1%水平，这种情况较为罕见。据上海票据交易所披露的《201年上半年票据市场运行情况》（以下简称《运行情况》），2019年上半年，票据贴现加权平均利率为3.64%，同比下降166个基点；转贴现加权平均利率为3.48%，同比下降137个基点；质押式回购加权平均利率为2.52%，同比下降103个基点。

      上述《运行情况》中提及，票据利率与其他货币市场利率走势保持较高趋同性。上半年，1年期国股票据转贴现利率整体高于AAA+同业存单利率，平均利差为25个基点，二者走势总体保持一致，仅在月末、季末等特殊时点票据转贴现利率出现一定波动。

      实际上，国股银票转贴现利率一般高于同期限的同业存单利率和同业拆借利率。不过，近期随着票据利率的下行，国股银票转贴现利率走低，由此出现了与拆借利率和同业存单利率倒挂的现象。

      例如，7月31日，有24家银行发行了期限为1年的同业存单，参考收益率均在3%以上。从当日AAA+同业存单到期收盘收益率曲线来看，半年期限的为2.6824%，一年期限的为3.0428%。

      同样地，从SHIBOR的角度来看，6月末跌破1%的低位已经过去。数据显示，7月12日以来，隔夜SHIBOR持续在2%线上。7月31日，隔夜SHIBOR报2.6420%，较上一交易日上涨2.10个基点；1周SHIBOR报2.6730%，较上一交易日上涨1.00个基点；1个月SHI-BOR报2.6060%，较上一交易日上涨0.40个基点；3个月SHIBOR报2.6440%，较上一交易日上涨0.8个基点；6个月、9个月、1年期分别报2.7080%、3.0170%、3.0980%，与上一交易日持平。

      银行为何要做这种“赔本”买卖？

      国股银票转贴现利率持续下行，与SHIBOR、同业存单利率等出现倒挂现象，这意味着倘若银行用来自同业拆借、同业存单等渠道的资金去收购票据，明显会有所亏损。那么，银行为何要去做这种“赔本”的生意呢？

      天风证券银行业首席分析师廖志明告诉记者，票据没贴现前是算作银行表外，开完之后再贴现是算贷款，最近票据利率相对下行比较快，主要是与冲贷款规模有关系。监管指导一些银行加大信贷投放，而目前整个企业的贷款需求相对来说比较一般或者不够好，在这种情况下，很多银行可能会加大票据贴现的力度，从市场上去买票，冲整个贷款额度，这就会使得票据利率整体出现这样一个异常的下降。预计8月初开始就会回到一个相对正常的状态。

      廖志明同时提及，类似于同业存单选择会看发行银行本身的资质，票据转贴现则会看票据承兑银行的资质，如果是差一点的银行承兑，可能风险会高一些，而这块在价格上也会有所体现。

听说昨天房贷利率降息，创近20年新低，入手买房的时候到了吗

最新的LPR数值是下调了，且是最近20年包括基准利率和LPR的最低点，但房贷利率创20年新低这种说法并不完全准确。无论是以前的基准利率还是现在的LPR，它们只是房贷利率的计价基础，完整的房贷利率还需要加上“浮动幅度”或者“加点数”，目前的房贷利率在历史上还处于中等偏上的水平，同时由于目前楼市发展正进入到新的形势，是否买房既要考虑自己的需求，也要考虑所处的具体城市。

一、“房贷利率降息，创近20年新低”的说法并不完全准确，下调的只是利率计价的基础。

最新LPR下调形成新的低点，但LPR及基准利率都只是房贷利率的计价基础，LPR下调虽然同时带动房贷利率下调，但算上加点部分，在整体房贷利率的趋势历史上并不低。

1、LPR下调，与最近多年的基准利率比较属于新的低点。

2020年2月20日，一月调整一次的LPR再度迎来近半年来的第三次下调，其中5年期以上LPR下调至4.75%，降了5个基点，也刷新了最近20年包括基准利率和转换成LPR后的最低数值。

基准利率是以前房贷计价的基础，目前5年期的基准利率是4.9%，而从基准利率最近20年的趋势来看，4.9%已经是最低点，而房贷计价基础由基准利率转向LPR后，房贷利率的计价基础进一步下调到目前的4.75%，也可以说是20年以来最新的低点了，但这个低点仅仅是计价基础的最新低点，并非房贷利率的最新低点。

2、房贷利率受“上下浮幅度”或“加点数”的影响很大。

虽然房贷的计价基础走到了近20年的新低，但并不代表房贷利率也走到了新低。房贷利率除了受计价基础的影响外，还要受到“上下浮幅度”和“加点数”的影响。

“上下浮幅度”是以前以基准利率为计算基础的房贷利率影响因素，而“加点数”是目前利率挂钩LPR后的房贷利率影响因素。管理部门会根据市场的大环境对楼市作出调控指引，商业银行的房贷利率会成为其中重要的调控工具之一。在市场不好时进行利率下浮以达到刺激消费的目的，而在市场过热时又会进行利率上浮以达到挤压需求的目的。

比如以前在刺激楼市时房贷利率曾经最高下调了30%的幅度，以4.9%的基准利率计算，下调30%就只需要3.43%，比现在4.75%的LRP还要低得多。

况且现在LPR只是利率计算的基础，另外还要加点，目前加点后国内首套房的平均房贷利率大概在5.4%左右，相比以前利率打折时要高得多了。所以目前的房贷利率并非处于较低的水平。

二、房贷利率只是影响购房决定的因素之一，另外还可以结合目前的市场形势和购房需求来考虑。

1、房价的变化和走势的重要程度要高于房贷利率。

房价的变化和走势的情况应该是购房者最关心的问题之一。如果房价是下跌或者预期会下跌的，那怕在房贷利率比较低的情况下也较小的可能会出手，而反之如果房价处于上涨通道当中，也比较少可能去计较利率的问题，只要不是太离谱都可以被房产的升值部分消化掉。

而目前一方面是新冠事件对新房销售产生了不少的影响，另一方面最近几年以“稳房价”和“房住不炒”为基调的楼市调控将逐步使有泡沫的房价出现调整压力，这两方面情况的叠加使不同的城方会面临不同的房价压力。

而目前不断有开发商出台优惠措施，从一个侧面也证实了房企正面临较大的压力，特别是三四线城市，所以可以观察一下当地的楼市走势后看看房价有没可能继续松动再作决定。

2、新的形势下要关注城市分化走势的影响。

现在支撑房价长远发展的因素正在发生着变化，比如人口出生率下降、老龄化加速等正随着时间推移而对长远的需求基数产生越来越大的影响；经济增长放缓和M2增速放缓等情况降低了对房地产高速增长的包容空间；居民的杠杆率被推高降低了对高房价的整体持续承接能力。

同时“稳房价”和“房住不炒”的长效楼市调控将不可避免地对有泡沫的房价形成挤压，结合目前的人口走向特点，那些人口呈现流出状态、地区楼市发展水分过大同时经济前景一般的城市，所面临的房价调整压力是比较大的，在三四线以下的城市尤其需要注意这种情况，相反一二线那些经济和产业比较好的城市，房价的走势相对要稳很多。

因此，在这种背景下购房，最好也同时关注一下所在城市可能的分化情况。

3、个人的购房需求也是重要考虑因素。

个人的需求也是购房的重要考虑因素。如果购房是出于刚需的考虑，同时又比较急切的话那现在买的价值也许高于等待的时间，毕竟现在至少也有机会以比平时更优惠一些的价格入手，而房价进入长期调整的时间不一定可以很快到来。

而对于很多刚需来说，结婚不能等，孩子上学不能等，一家人没房住也不能等，只要自己能承受得起，那背后的价值也可以减少一些对价格的顾虑，只是最好能尽量在地段或城市上做一些筛选，这样即使后面价格真的再下调了也可以有相对强一些的抗跌能力。

而如果是出于非自住的购房需求，想通过购房来赚钱就要谨慎一些了。目前“稳房价”和“房住不炒”的楼市调控将会作为长效机制实施下来，整体房价会比较大的概率保持稳定。

在这个“稳定”的背景下不同城市会由于其自身的底蕴不同而出现分化的走势，当房价处于长期下行、平稳或者上涨但幅度不大等等情况下，赚钱的机率就会比较小了，所以如果是非自住的购房需求就要谨慎地考虑。

三、小结。

总的来说，房贷利率受计价基础和“加点数”或者“浮动幅度”的影响，目前LPR下调到比以前更低的位置并未使房贷利率达到最近20年的低点，反而目前的房贷利率是处于历史趋势的中等偏上的位置，而房贷利率只是影响购房决定的其中一个因素，购房需要结合自己的需求和不同城市的现状和走势来综合考虑。

疫情会影响贷款利率吗

疫情是会影响贷款利率的。

受新冠肺炎疫情的影响，全球经济下行趋势明显。对国内来说保持经济增长的压力也很大，稳定就业的压力更大。所以这时候我们需要出台一些政策来支撑经济的增长。这其中就包含两方面。一方面是财政政策，另一方面是货币政策。

先说货币政策方面。货币政策中最好用的就是降息了，还有前几天我们也降低了存款准备金率，这些都是在向市场中投放更多的钱。让企业更容易贷到款，让企业的贷款成本更低。

贷款利率低了，企业才更愿意贷款，而且贷款成本下降后，降低了企业的财务成本，企业才更容易挣到钱，才能扩大生产，才能招聘更多的员工，才能促进经济上涨。

有朋友问为什么我们存款准备金降低的很顺利，但是贷款利率的降低比较慢呢。这是因为年前猪肉价格上涨，造成了我们的CPI上涨。这时候降息将会进一步刺激CPI上行。所以我们要等CPI回落一点再进请降息的操作。现在的降息操作，还是很保守的。一年期lpr利率做出了一些调整，后续的空间还有不少。

甚至五年期lpr利率也有可能下调。五年级lpr利率是与房贷相绑定的。如果这个利率下调，那对于房价将会是一种刺激。如果房价有下行的趋势，那么这个政策会更快的出台。

财政政策方面我们也比较熟悉了。例如加大基建投入，现在我们也开始了加大新基建的投入，还有减费降税这些措施，都属于财政政策的发力。这次疫情的冲击特别大，所以财政政策和货币政策会配合着使用。而且后续还会有更多的政策出台。

整体而言，疫情是会使利率降低的。而且，未来两三年内利率都是一个下行趋势，只要通胀水平不是那么高，我们利率将会有持续下调。这是因为我们需要下调利率来支撑经济的发展。

央行宣布5年期LPR下调至4.60%，创新低！你的房贷能省多少

不要高兴的太早，房贷利率下调要次年一月份才开始实行，如果这期间lpr又涨回去了，那就是空欢喜一场！就算到时候下调了，对个人而言，也省不了多少！

房地产贷款增速创8年新低！房贷利率还会涨吗

房贷利率主要是顶层遏制资金流入，房产如果有大量资金流入，房产房产必须是长的，但是抑制房贷在一线当中是做的非常好的，但是在省会城市和其他城市做的还是比较弱。

所以为什么在一线城市房贷要抑制，因为一线城市在上一轮房地产暴涨已经非常严重了，他们要抑制住一线城市的资金往房产里跑，所以房贷利率是不断升高的，房贷利率升高就会抑制热钱来充实着房地产，这样一线城市要把多余的泡沫挤出，然后才能有一个健康良性的房地产市场。

利率跌至4.77%，为什么贷款的企业不是很多

贷款岂止是利率这一个考量因素啊。

企业不想贷款，是因为怕了，被伤透心了。

问题之一，就算是表面基准利率利率，实际成本岂止是你看到的那么低？小企业贷款是如履薄冰，对于银行要求只能是唯唯诺诺。一笔贷款的成本，何止表面利息！首先是存贷挂钩，比如贷100万要存30万，企业只能用70万，利息不就上去了？其次，要打点银行有关人员，贷款才能顺利获批，成本岂不是又上去了？最后，贷款周转时要借过桥资金，支付利息类似高利贷，成本是不是又高了？银行高管拿着表面优惠利率说事，信誓旦旦说降低了小企业成本，上面可能信，小企业谁信？

问题之二，贷款说收就收，利率说提就提，银行贷款是药，是药三分毒，吃了就停不了。想当年08和09年，银行追着企业放贷款，又是创新担保方式又是创新贷款品种，可是到了12年开始就一路收贷款，提高利率。小企业有的被抽贷死，有的被吸血死。现在隐隐约约又有08年的影子，可是企业老板可都记着当年的痛，哪里敢再吃这个饵？

这还是仅就事论事说的银行贷款。其他小企业的生存条件也堪忧，例如环保，税收考核，各种检查等，一旦贷款也就意味着无法脱身。——不贷款的企业倒闭最多损失了钱，而贷款的企业倒闭则全家成了“失信人”。你想，哪个结局好一点？

现在开始强调小企业的重要，不过，一些深层次的问题不解决，企业还是不敢贷款和投资的。

我是空谷寒潭，与您分享我的观点。